P2P模式的機(jī)制有諸多不足,應(yīng)如何防范法律風(fēng)險(xiǎn)

一、立法上明確P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的合法地位

目前，對(duì)于已經(jīng)迅速發(fā)展的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸，我國(guó)有地方政府出臺(tái)了政策，以示對(duì)該新興事物的鼓勵(lì)。

我國(guó)目前并沒有對(duì)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)進(jìn)行法律上的定位，據(jù)前所述，這樣一個(gè)新興事物卻非常容易陷入合法與非法的灰色地帶。

在我國(guó)，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的成立沒有經(jīng)有關(guān)部門的批準(zhǔn)，因此其本身不具有金融機(jī)構(gòu)的性質(zhì)，但是平臺(tái)自身確實(shí)負(fù)責(zé)管理融資活動(dòng)，即放貸和吸儲(chǔ)兩種行為，類似于金融機(jī)構(gòu)的儲(chǔ)蓄借貸業(yè)務(wù)，這種行為是否可以構(gòu)成擅自設(shè)立金融機(jī)構(gòu)罪？我國(guó)法律法規(guī)卻沒有明確規(guī)定。

有關(guān)金融機(jī)構(gòu)的定義，存在以下兩種說法：

一是指從事金融服務(wù)的中介機(jī)構(gòu)；二是指專門從事貨幣信用活動(dòng)的中介組織。

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)為借貸雙方提供融資服務(wù)，屬于借貸交易的中間服務(wù)者，據(jù)此，其符合第一種關(guān)于金融機(jī)構(gòu)的定義；至于第二種說法，從事貨幣信用活動(dòng)的中介組織不僅融入資金形成債務(wù)，而且融出資金形成債權(quán)，從中獲利，而大多數(shù)的P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)僅僅起到紐帶的作用，與借貸雙方并不形成債權(quán)債務(wù)關(guān)系。

所以P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)并不完全符合金融機(jī)構(gòu)的定義。而如果平臺(tái)主觀上并沒有侵犯國(guó)家金融管理制度的動(dòng)機(jī)，也沒有非法吸收公眾存的故意，其借款用途是方便了企業(yè)或者個(gè)人之間的資金周轉(zhuǎn)，這對(duì)于借貸雙方是一種民事上的合議行為，它彌補(bǔ)了金融機(jī)構(gòu)貸款的缺陷，激活了市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)，促進(jìn)了國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，應(yīng)當(dāng)賦予其合法的地位。

二、完善對(duì)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的監(jiān)管體系

1、明確監(jiān)管的主體

在美國(guó)，P2P是被證券交易委員會(huì)SEC視為一種證券來監(jiān)管的，而借貸的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)則被視為是出售P2P這種投資理財(cái)產(chǎn)品的銷售商，SEC有權(quán)對(duì)其審查，并要求其登記備案。SEC認(rèn)為P2P是證券的理由包括：首先，在網(wǎng)站注冊(cè)的投資人是以他們的資金能得到預(yù)期回報(bào)為動(dòng)機(jī)的；其次，網(wǎng)站是向不特定公眾出售貸款；第三，有一部分投資人會(huì)認(rèn)為網(wǎng)站上出售的貸款是投資形式的一種；最后，網(wǎng)站沒有設(shè)置其它可降低投資人風(fēng)險(xiǎn)的管理制度即投資人風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。

2、對(duì)平臺(tái)進(jìn)行分類監(jiān)管

在明確了其合法地位后，就更應(yīng)當(dāng)對(duì)其進(jìn)行監(jiān)管以避開風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)。筆者認(rèn)為，在現(xiàn)有的法律法規(guī)的條件下，可以對(duì)借貸平臺(tái)的業(yè)務(wù)范圍和交易過程進(jìn)行分類監(jiān)管。比如說，對(duì)于平臺(tái)經(jīng)營(yíng)的業(yè)務(wù)范圍必須明確或者以核準(zhǔn)的方式進(jìn)行管理，應(yīng)當(dāng)取締那些法律不允許的業(yè)務(wù)；在網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)交易的過程中，監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)充分加強(qiáng)管理網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)電子支付的流程，可以參考央行對(duì)于第三方支付平臺(tái)的管理方式；同時(shí)，完善網(wǎng)絡(luò)借貸監(jiān)測(cè)體系，監(jiān)測(cè)內(nèi)容應(yīng)該包括借款用途、借款利率、貸款期限、分筆情況、償還情況等，同時(shí)要求網(wǎng)站定時(shí)向相關(guān)部門報(bào)送數(shù)據(jù)報(bào)表；或者參照我國(guó)政府對(duì)于小額貸款公司的監(jiān)管方式，將監(jiān)管權(quán)下放到地方政府，由地方金融監(jiān)管部門對(duì)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)實(shí)施監(jiān)管等等。當(dāng)然，對(duì)于民間借貸平臺(tái)的引導(dǎo)和規(guī)范也很重要

3、要求銀行準(zhǔn)予網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)開設(shè)第三方保管賬戶

《商業(yè)銀行客戶資金托管業(yè)務(wù)指引》規(guī)定商業(yè)銀行可以開展客戶資金托管業(yè)務(wù)?？梢圆扇∧壳拜^為成熟的銀行第三方托管賬戶，而不是第三方支付平臺(tái)賬戶。由于網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的交易對(duì)象是資金，因此由銀行作為第三方保管賬戶較為合適，即“平臺(tái)管撮合，銀行管資金”。經(jīng)過托管銀行這樣一個(gè)程序，可以對(duì)存放在本賬戶內(nèi)的投資金使用情況進(jìn)行監(jiān)督，增強(qiáng)銀監(jiān)會(huì)對(duì)網(wǎng)貸資金量的掌控度，既可以減少網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的非法攬存風(fēng)險(xiǎn)和挪用資金風(fēng)險(xiǎn)，也可以將平臺(tái)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)與銀行隔開，還可以使洗錢，轉(zhuǎn)貸等問題得到控制。

三、建立健全信息披露制度

要想讓網(wǎng)絡(luò)互助融資真正的發(fā)揮調(diào)節(jié)私人資金余缺，填補(bǔ)民間借貸缺口的作用，最重要的就是探索出適合網(wǎng)絡(luò)融資的風(fēng)險(xiǎn)控制策略，從而讓這種網(wǎng)絡(luò)時(shí)代的民間借貸市場(chǎng)健康發(fā)展。

1、允許網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)合理查詢和披露個(gè)人征信系統(tǒng)信息

2、由央行制定網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的征信標(biāo)準(zhǔn)

3、加強(qiáng)借款人信息的自我披露

4、加強(qiáng)投資人信息的披露

讀者如果需要法律方面的幫助，歡迎到律霸網(wǎng)進(jìn)行法律咨詢。