對(duì)于無(wú)負(fù)債中產(chǎn)家庭，如何選擇合適時(shí)機(jī)轉(zhuǎn)存存款?如何在保證資金流動(dòng)性的同時(shí)提高存款收益?對(duì)于有房貸壓力的中產(chǎn)家庭，如何利用“一加一減”來(lái)進(jìn)行房貸負(fù)債理財(cái)?理財(cái)周報(bào)記者走訪各大銀行，并采訪相關(guān)理財(cái)專家后，為您解答這些難題。

定期轉(zhuǎn)存先算好臨界天數(shù)

年內(nèi)第三次加息和減征利息稅同時(shí)出臺(tái)，恰逢股市的振蕩，很多中產(chǎn)家庭又將注意力重新轉(zhuǎn)移到銀行存款上來(lái)。

但定期轉(zhuǎn)存必須選準(zhǔn)時(shí)機(jī)，否則會(huì)遭受不必要的損失。工商銀行(601398.SH)專家提醒，一定要算好轉(zhuǎn)存的臨界天數(shù)，并結(jié)合自身情況，不可盲目轉(zhuǎn)存，否則非但不會(huì)賺錢(qián)，還會(huì)損失利息。

理財(cái)周報(bào)記者在工商銀行(601398.SH)北京方莊附近的網(wǎng)點(diǎn)咨詢時(shí)，相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，并不是所有人都適合辦理轉(zhuǎn)存，由于儲(chǔ)蓄存款利息稅將在8月15日變?yōu)?%，因此，如果是7月1日以后才存入的1年期存款，最好在8月15日支取，然后按3.33%的新利率轉(zhuǎn)存一年期，按照5%的稅率計(jì)稅，這樣1萬(wàn)元到期可多得稅后利息40.5元，3年期和5年期分別可多得114元和189.4元。但一年期的存款如果在8月14日之前轉(zhuǎn)存，考慮到所得稅比較高，因此反而會(huì)有一兩塊錢(qián)的小額虧損。

另外，如果存款時(shí)間已經(jīng)較長(zhǎng)，或者是在上一次5月19日加息的時(shí)候存的，就沒(méi)必要轉(zhuǎn)存了。

當(dāng)然也有人會(huì)問(wèn)，到底存了多長(zhǎng)時(shí)間適合轉(zhuǎn)存呢?關(guān)于這個(gè)時(shí)間算法，該負(fù)責(zé)人給了理財(cái)周報(bào)記者一個(gè)公式：存入天數(shù)=計(jì)息天數(shù)×(調(diào)整后利率-調(diào)整前利率)÷(調(diào)整后利率-活期利率)，這里之所以用活期利率，是因?yàn)槎ㄆ诖婵钐崆爸?，那么已?jīng)存入的天數(shù)只能按活期利率計(jì)算利息。

這樣算下來(lái)，1年期、3年期和5年期存款，應(yīng)分別在38天、115天和192天內(nèi)提前支取再轉(zhuǎn)存就會(huì)比較劃算。

七天通知利率比一天通知利率高0.54%

每次加息，都有市民忙著去銀行轉(zhuǎn)存自己的定期存款，其實(shí)，銀行存款并非只有定期和活期兩種選擇。理財(cái)專家稱，定期和活期儲(chǔ)蓄各有利弊，收益率和流動(dòng)性不能兼得，如果既想獲得高收益，又想解決靈活支取的問(wèn)題，可以考慮介于二者之間的通知存款。

理財(cái)周報(bào)記者了解到，目前通知存款有1天通知存款和7天通知存款兩種，不用約定存期，支取時(shí)只需提前1天或7天通知銀行、約定支取日期和金額就能支取。

不過(guò)，通知存款是有條件的。招商銀行(600036.SH)**支行營(yíng)業(yè)員告訴理財(cái)周報(bào)記者，通知存款并非適合所有人，由于其利息比活期存款高，又可以保證流動(dòng)性，因此門(mén)檻也相對(duì)較高。起存金額一般為人民幣5萬(wàn)元，利率高于活期利率、低于定期利率，一天通知利率為1.08%，七天通知利率為1.62%.

如將1萬(wàn)元存入七天通知存款，1年后可獲取比活期存款多1萬(wàn)×(1.62%-0.81%)×95%=76.95元(0.81%為活期存款利率)的利息，即不會(huì)在急需用錢(qián)時(shí)為提前支取煩惱，又可享受活期存款利息2倍的收益。

創(chuàng)新帳戶提高活期存款收益

當(dāng)然，幾乎每個(gè)家庭都必不可少要又一到兩個(gè)活期賬戶，以備日常開(kāi)銷(xiāo)。那么如何提高活期存款賬戶的收益呢?除了存款類互轉(zhuǎn)外，還有一些創(chuàng)新賬戶可以提高活期存款收益。

深發(fā)展(000001.SZ)北京分行個(gè)人銀行總經(jīng)理?xiàng)?冰告訴理財(cái)周報(bào)記者，對(duì)大多數(shù)房貸消費(fèi)者而言，一般身邊都有一些多余的資金，但往往擔(dān)心不時(shí)急用而不敢貿(mào)然提前還貸，因此常常困惑于一方面負(fù)擔(dān)高額利息支出、另一方面又不得不保留部分閑散資金的矛盾。這樣的客戶可以選擇“存抵貸”。

就是指客戶還款賬戶上的活期存款，首先可以按照全額計(jì)算活期存款利息，超過(guò)5萬(wàn)元的部分還可以按照一定的比例抵扣貸款本金，抵扣貸款節(jié)省的貸款利息，將以理財(cái)收益的形式返給客戶。

如還款賬戶中有100萬(wàn)元存款，除當(dāng)日獲得活期存款利息20元(利率0.72%)外，還可獲得“存抵貸”理財(cái)收益95.87元(貸款利率5.814%)，年收益率約為4.17%，甚至高于定期存款利率。

房貸負(fù)債理財(cái)節(jié)省利息支出

雖然是增加貸款利率的同時(shí)，提高了存款利率，也降低了利息稅，但對(duì)于背負(fù)幾十萬(wàn)銀行房貸的家庭來(lái)說(shuō)，還是增加貸款利率影響最大，畢竟相當(dāng)一部分錢(qián)在還貸款。

自2004年10月國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行首次開(kāi)辦人民幣零售理財(cái)業(yè)務(wù)以來(lái)，理財(cái)已經(jīng)是中產(chǎn)家庭必不可少的生活方式。但是，隨著宏觀經(jīng)濟(jì)進(jìn)入加息周期，客戶的負(fù)債壓力，特別是房貸壓力也因此增加。就因?yàn)楸池?fù)著債務(wù)，這部分家庭不但不希望自己的生活水準(zhǔn)降低，更希望能將自己的資產(chǎn)升值，減輕負(fù)債壓力。

多家銀行針對(duì)房貸客戶確實(shí)出臺(tái)了包括靈活還款、延長(zhǎng)期限等應(yīng)對(duì)措施，但針對(duì)房貸客戶這部分負(fù)債客戶，由于客戶缺少理財(cái)?shù)馁Y金，因此在負(fù)債類的銀行理財(cái)產(chǎn)品上一片空白，無(wú)法實(shí)現(xiàn)從理財(cái)?shù)慕嵌葞椭?fù)債客戶降低負(fù)債成本的產(chǎn)品的要求。而恰恰是這部分負(fù)債家庭占到了中產(chǎn)家庭的大部分。

針對(duì)房貸負(fù)債客戶的銀行理財(cái)產(chǎn)品目前空白較大，無(wú)法實(shí)現(xiàn)從理財(cái)?shù)慕嵌葞椭?fù)債客戶降低負(fù)債成本。而恰恰是這部分負(fù)債家庭占到了中產(chǎn)家庭的大部分。

理財(cái)周報(bào)了解到，房貸負(fù)債家庭的理財(cái)，可考慮興業(yè)銀行(601166.SH)最近推出了國(guó)內(nèi)首款負(fù)債管理類理財(cái)產(chǎn)品——“房貸利率寶”。

該產(chǎn)品只需繳納名義理財(cái)資金3%的履約保證金，就可以按照“房貸利率寶”的名義理財(cái)資金金額收取相應(yīng)理財(cái)收益，并通過(guò)理財(cái)收益減少客戶在個(gè)人住房貸款利息上的支出。如果“房貸利率寶”每月都達(dá)到預(yù)期收益，那么客戶每月支付房貸利息就不用愁了，因?yàn)轭A(yù)期收益超過(guò)了房貸利息。

興業(yè)銀行(601166.SH)客戶業(yè)務(wù)處余屹舉例說(shuō)，假設(shè)客戶申請(qǐng)了一筆金額100萬(wàn)元個(gè)人住房按揭貸款，期限10年，貸款年利率6.12%，采用等額本息還款方式，那么按照“房貸利率寶”“最高購(gòu)買(mǎi)金額為客戶按揭貸款金額的5倍且不超過(guò)500萬(wàn)元”的規(guī)定，客戶最多可以用15萬(wàn)元購(gòu)買(mǎi)名義理財(cái)金額為500萬(wàn)元的“房貸利率寶”產(chǎn)品(名義理財(cái)金額500萬(wàn)元×履約保證金3%=15萬(wàn)元)，并按照500萬(wàn)元的名義理財(cái)金額獲取“房貸利率寶”的理財(cái)收益，預(yù)期最高可以減少按揭貸款利息支出的金額約為29.8萬(wàn)元。

據(jù)央行公布的數(shù)據(jù)，截至2007年5月末，全國(guó)全部金融機(jī)構(gòu)個(gè)人住房貸款余額超過(guò)2.2萬(wàn)億元，較年初新增約2125億元。而以個(gè)人住房信貸為代表的負(fù)債管理類理財(cái)需求，正以每年增量千億元級(jí)，存量萬(wàn)億元級(jí)在等待開(kāi)發(fā)。

固定利率再次“吃香”

加息使房貸固定利率再次吃香。北京銀行房貸部負(fù)責(zé)人告訴理財(cái)周報(bào)記者，如果預(yù)期利率在未來(lái)持續(xù)上漲，可以考慮固定利率還款。

比如，張-先生3年前按揭貸款買(mǎi)房，目前尚余本金60萬(wàn)元，剩余期限17年，按當(dāng)前利率計(jì)算每月還款4800元左右。如今，張-先生的家庭月收入已較3年前增加了4000元，每月收入有3000元結(jié)余可用來(lái)歸還房貸，而該銀行規(guī)定每次提前還款最低金額為5萬(wàn)元，則張-先生需17個(gè)月(存款利息收入不計(jì))后才能攢夠一次提前還款的最低金額，此期間內(nèi)必須支付較高貸款利息。

針對(duì)這種情況，北京銀行適時(shí)新推出一款固定分期還款法，借款人可以根據(jù)家庭收入的變化情況，分階段調(diào)整月供，增加月供則減少利息支出，降低月供則減輕還款壓力。其他銀行也提供了相關(guān)產(chǎn)品可供客戶選擇。

比如上例張-先生將月供調(diào)整為7800元(月供增加3000元)，執(zhí)行17個(gè)月，在此期間，未調(diào)整月供的利息支出總和為52113元，調(diào)整月供后利息支出總和為49916元，可以節(jié)省利息支出2197元。如果整個(gè)貸款期間月供均調(diào)整為7800元，則未調(diào)整月供的利息支出總和為377161元，調(diào)整月供后利息支出總和為169486元，共節(jié)省利息支出207675元，貸款也將于2015年全部還清。

一般情況下，大多數(shù)年輕人在貸款初期都希望月供較低以減輕還款壓力，隨著家庭月收入的增長(zhǎng)再有計(jì)劃地增加月供，這樣的家庭可以選擇這種固定分期還款法。